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वैल्यू रिसर्च फंड रेटिंग

वैल्यू रिसर्च फ़ंड रेटिंग रिटर्न और रिस्क दोनों का एक सुविधाजनक और विस्तृत तरीक़ा है. ये तरीक़ा किसी फ़ंड के रिस्क-एडजस्टेड रिटर्न को दिखाने के लिए वैल्यू रिसर्च फ़ंड रिस्क ग्रेड और वैल्यू रिसर्च फ़ंड रिटर्न ग्रेड को जोड़ता है. ये रेटिंग पूरी तरह से क्वांटिटेटिव है, इसमें कुछ भी सब्जेक्टिव नहीं है. ये एक यूनिफ़ाइड परफ़ॉर्मेंस तय करने का तरीक़ा है और संक्षेप में बताता है कि किसी फ़ंड ने अपने द्वारा उठाए रिस्क के लिए, अपनी कैटेगरी के किसी दूसरे फ़ंड्स के मुक़ाबले ऐतिहासिक रूप में कैसा प्रदर्शन किया है.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

वैल्यू रिसर्च स्टॉक रेटिंग

वैल्यू रिसर्च स्टॉक रेटिंग सुलझाएगी, स्टॉक इन्वेस्टिंग के सबसे बड़े चैलेंज को.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

वैल्यू रिसर्च फंड रेटिंग पर आम सवाल (FAQs)

वैल्यू रिसर्च की फ़ंड रेटिंग इन्वेस्टर को ऐसे फ़ंड्स की पहचान का तेज़ और आसान तरीक़ा देती है जिन्होंने अपने जैसे दूसरे फ़ंड्स (peers) के मुक़ाबले शानदार रिस्क-एडजस्टेड परफ़ॉर्मेंस दिया हो. वैल्यू रिसर्च की फ़ंड रेटिंग पूरी तरह से ऑब्जेक्टिव और बिना पक्षपात के होती है.

06 नवंबर 2023 • पीडीएफ़

वैल्यू रिसर्च स्टॉक रेटिंग पर कुछ आम सवाल

वैल्यू रिसर्च स्टॉक रेटिंग पूरी तरह से मशीन द्वारा जेनरेट की गई क्वांटिटेटिव रेटिंग्स हैं जो हिस्टॉरिकल फ़ाइनेंशियल और प्राइस से जुड़े डेटा के आधार पर मिलती है. हर पात्र स्टॉक तीन रेटिंग पाते हैं: क्वालिटी, वैल्युएशन और ग्रोथ. ये रेटिंग सौ से ज़्यादा फ़ाइनेंशियल डेटा प्वाइंट्स का अनालेसिस करके दी गई हैं. निवेशक अपने निवेश के सिद्धांतों के मुताबिक़ इन तीनों रेटिंग्स का इस्तेमाल कर सकते हैं. इसके अलावा, हमारी कंपोज़िट रेटिंग ज़्यादा व्यापक नज़रिया देने के लिए तीनों रेटिंग्स को ख़ास अनुपात में जोड़ती है.

06 नवंबर 2023 • पीडीएफ़

वैल्यू रिसर्च फ़ंड क्लासिफ़िकेशन

वैल्यू रिसर्च फ़ंड्स को उनके पोर्टफ़ोलियो के आधार पर कड़ाई से वर्गीकृत करता है. इसमें यही सबसे अहम है.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

स्टेटेस्टिकल वेरिएबल्स

स्टैंडर्ड डीविएशन किसी फ़ंड का पूरा उतार-चढ़ाव मापता है और इसका आधार फ़ंड के पिछले तीन साल का मासिक रिटर्न होता है. अगर आप मीन रिटर्न में से स्टैंडर्ड डीविएशन को जोड़ या घटा देते हैं, तो इससे आपको वो रेंज मिलेगी जिसके बीच में आमतौर पर फ़ंड के रिटर्न रहे होते हैं.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

म्यूचुअल फ़ंड वैल्युएशन

P/E रेशियो से किसी कंपनी की वैल्यू पता चलती है. इसमें कंपनी के शेयर की मौजूदा वैल्यू की तुलना उसकी अर्निंग प्रति शेयर (EPS) से की जाती है.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

फंड रिटर्न वैल्युएशन

वैल्यू रिसर्च में, हम एडजस्ट किए NAV के आधार पर रिटर्न (चाहे ट्रेलिंग, रोलिंग या SIP हो) कैलकुलेट करते हैं, जो कि डिविडेंड और स्प्लिट के लिए एडजस्ट किए NAV के अलावा कुछ भी नहीं है ताकि यह पक्का किया जा सके कि ये म्यूचुअल फ़ंड के शुरू होने के बाद की पूरी अवधि में उसकी हरेक यूनिट के वास्तविक मूल्य को दिखाए.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

ट्रैकिंग एरर और ट्रैकिंग अंतर

ट्रैकिंग एरर एक पैसिव म्यूचुअल फ़ंड (इंडेक्स फ़ंड या ETF) और उसके चुने हुए इंडेक्स के प्रदर्शन के बीच समानता या अंतर के स्तर को मापता है. गणितीय तौर पर, इसकी कैलकुलेशन पैसिव फ़ंड और उसके चुने हुए इंडेक्स के बीच रिटर्न में अंतर के सालाना स्टैंडर्ड डीविएशन के तौर पर की जाती है.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

ज़रूरी चेक

ऑल्टमैन ज़ेड-स्कोर एडवर्ड ऑल्टमैन द्वारा विकसित एक माप है, जो न्यूयॉर्क विश्वविद्यालय में फ़ाइनांस के प्रोफेसर थे. इससे वित्तीय संकट का सामना कर रही किसी कंपनी के अगले दो वर्षों के भीतर डिफ़ॉल्ट करने की संभावना का अनुमान लगाने में मदद मिलती है. ये कंपनी के मौजूदा वित्तीय डेटा का विश्लेषण करके ऐसा करता है.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

स्टॉक फ़ाइनेंशियल रेशियो

एडजस्टेड EPS = नेट इनकम / टोटल शेयर आउटस्टैंडिंग
कैश EPS = (नेट इनकम + डेप्रिसिएशन) / टोटल शेयर्स आउटस्टैंडिंग

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

डेट स्टाइल बॉक्स

आपके डेट फ़ंड के लिए डेट स्टाइल बॉक्स (Debt style box) मोटे तौर पर डेट फ़ंड के पोर्टफ़ोलियो में क्रेडिट रिस्क (credit risk) और ब्याज दर के रिस्क (interest rate risk) का पैमाना होता है.A 3x3 मेट्रिक्स फ़ॉर्म डेट फ़ंड की ब्याज दर को लेकर संवेदनशीलता और पोर्टफ़ोलियो का क्रेडिट रिस्क दिखाता है. ये दो बड़े रिस्क फ़ैक्टर बॉन्ड फ़ंड के परफ़ॉर्मेंस पर असर डाल सकते हैं.

27 सितम्बर 2023 • पीडीएफ़

इक्विटी स्टाइल बॉक्स

किसी म्यूचुअल फ़ंड का इक्विटी स्टाइल बॉक्स उसके पोर्टफ़ोलियो ओरिएंटेशन को मापने का एक मोटा-मोटा तरीक़ा है, जो मार्केट कैपिटलाइज़ेशन और उसके निवेश के स्टाइल को ध्यान में रखता है. इसमें 3x3 मेट्रिक्स होता है (जिसमें 9 सेल होते हैं). इसके कॉलम (columns) में निवेश का स्टाइल वैल्युएशन के तौर पर दिखाया जाता है, और इसकी रो (rows) फ़ंड के पोर्टफ़ोलियो का मार्केट कैपिटलाइज़ेशन दिखाती हैं.

01 नवंबर 2023 • पीडीएफ़

वैल्यू रिसर्च इंडस्ट्री क्लासिफ़िकेशन

हमारा पहले से चला आ रहा क्लासिफ़िकेशन सिस्टम दो-स्तर का था: सेक्टर और इंडस्ट्री क्लासिफ़िकेशन. हालांकि, बिज़नस की बढ़ती जटिलता और ग्लोबलाइज़ेशन के कारण एक नए मल्टी-लेवल क्लासिफ़िकेशन सिस्टम की ज़रूरत थी. पहले का सिस्टम पुराना हो गया था. ये इंडस्ट्री का पूरा-पूरा असेसमेंट नहीं दे पा रहा था, और उससे एक जैसे बिज़नस के बीच तुलना करना भी संभव नहीं था.

12 अप्रैल 2024 • पीडीएफ़